13/9 ESM通过合法性裁决, 风险货币再获涨幅

周三德国宪法法院通过ESM合法性裁决，继续为风险资产提供支撑：三大股指小幅上涨，其中道指继续刷新近期高位；商品方面，金属、原油皆维持高位整理；汇市周三表现仍好于其他市场，欧系货币继续刷新近期高位，澳元、纽元也小幅上涨。

市场要闻:
◆德国宪法法院周三有条件批准ESM协定。要点:
1、德国国会两院必须知悉关于ESM的决定。
2、在特定条件下，允许对ESM和财政协定作出修改。
3、驳回要求对ECB购债施行临时禁令的申诉。
4、在没有德国下议院核准的情况下，德国政府必须确保德国对ESM的出资不超过1900亿欧元。

默克尔对下议院说，德国宪院关于ESM的裁决给下议院和纳税人带来了安全，这是德国向欧洲发出的信号，今天对德国和欧洲来说都是个好日子；欧元集团主席容克表示，德国宪院裁决后，计划于10月8日召开ESM理事首次会议，ESM的生效日期不会早于2013年1月1日。

◆西班牙首相拉霍伊周三说，西班牙仍在研究向欧洲央行购债计划寻求援助的成本，但鉴于近期市况已有所改善，因此可能不需要申请援助。自欧洲央行上周宣布新购债计划以来，西班牙的国债收益率已大幅走低，西班牙的副经济部长 Latorre也说，由于欧洲央行拉低了西班牙的借贷成本，因此申请援助不再具有“紧迫性”。

◆作为建立银行业联盟的一部分，欧盟委员会周三提议建立欧元区银行业单一监管机制 (SSM) ，并赋予欧洲央行监管欧元区所有银行的权力。据提议，欧洲央行将承担起事关金融稳定的特定监管事项的最终责任，而成员国监管机构则在日常监管中发挥重要作用。欧盟委员会提议SSM在2013年1月1日前生效。

欧盟委员会主席巴罗佐表示，在SSM下，欧洲央行将处于核心地位，建立SSM并使之在明年初生效是当前的第一要务，这将为利用欧盟救助基金重组银行铺平道路。默克尔还表示，在新的监管机制下，欧洲央行不应该监管欧元区的所有银行。德国财长朔伊布勒称，欧洲央行在短时间内无法监管6000家银行，银行监管需要时间，对此有虚假预期是错误的，欧洲央行应该先专注于有系统性风险的银行。

◆华尔街消息，目前荷兰亲欧盟派系自民党微弱优势领先。

◆据华尔街消息称，三驾马车可能推迟讨论希腊的第三轮援助。

其他财经头条:
◆彭博调查显示，三分之二的经济学家认为，美联储今天会推出QE3，同时将零利率指引延长至2015年。调查显示，由于二季度经济增长低于2%，失业率已经连续43个月高于8%，专家们认为伯南克及其同事将会再次在FOMC会议上推出非常规政策。

◆受美国夏季严重旱情影响，美国政府预测美国玉米产量创六年新低，大豆产量创九年新低。

◆美国驻利比亚大使和三名使馆工作人员周二在利比亚北部城市班加西遭遇火箭弹袭击，不幸身亡。

◆周三苹果发布iPhone5: iPhone 5比iPhone 4S轻20%，薄18%，是“世界上最薄的智能手机”；iPhone5配置最新的A6芯片组，比iPhone 4S的A5芯片组速度快整2倍。但苹果新机型缺乏更多亮点，当日苹果股价仅上涨1.39%。

◆美国能源情报署周三数据显示，美国上周EIA原油库存增加199.4万桶大幅高于预期的减少290万桶。数据过后，油价承压走低。与此同时，美国政府和石油输出国组织(OPEC)周二对全球原油市场发表不同看法,华盛顿预计需求将增长并提高了油价预测,而OPEC则强调产量正在提高。

◆中国消息:国务院总理温家宝12日主持召开国务院常务会议，研究确定促进外贸稳定增长的政策措施。为支持发展对外贸易，会议讨论通过《关于促进外贸稳定增长的若干意见》，确定了八项政策措施。数据显示，中国铁矿石产量7月比6月下降了1000万吨，为1150万吨，八月稍有起色，据调查由于铁矿石卖不出去，山东东部和河北的私营铁矿厂，有60%-70%都已经停止生产；据中证报报道，工行、建行、农行等多家银行已取消首套房贷利率8.5折优惠。由于地区差异，目前既有部分银行首套房贷利率维持在基准利率9折至基准利率之间，也有部分银行将首套房贷利率在基准利率基础上上浮5%至10%。由于四季度银行信贷额度普遍偏紧，房贷审核过程可能会更严格。