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金銀分析2012年10月9日

英皇金融NM23.com: 亞洲經濟展望看淡  市場不安情緒稍提高了美元的吸引力(09/10/2012)

 

昨日回顾

周一黃金價格下跌,主要是受到世界銀行下修亞洲與中國經濟展望負面消息的影響,加上投資人認為上周五美政府公佈的就業數字優於預期,料聯準會再推量化寬鬆政策的機率更顯微乎其微。自美國聯準會9 月宣佈推出第三輪量化寬鬆措施後幾周以來,金價不斷上揚。然而,黃金價格上周五收低每盎司15.70 美元,單周價格跌幅為0.4%。另外,投資人都在密切關注歐元區財長周一稍晚的會議結果,關心希臘接下來是否能取得國際資金進注,市場不安情緒提高了美元的吸引力。黃金常被視為傳統避險投資工具,但這樣的角色在近幾年卻逐漸降低。

英皇金融集團副總裁 鄧小姐指出,黃金未能突破上方阻力位1798美元,但回跌幅度不大,後市止跌回升的機會頗大。

 

基本分析

歐元區財長會議昨日在盧森堡召開,規模5,000億歐元的歐洲穩定機制正式啟動,外界相信首個打救對象是西班牙,但首相拉霍伊在本月廿一日的加利西亞地區選舉前,不太可能會正式提出全面打救要求。ESM歷經兩年構思後啟動,不過分析指隱憂尚存。首先,歐元區國家將根據經濟規模按比例向ESM注資,首輪320億歐元資金本周四到位,到2014年,總注資額僅800億歐元,資金主要用作擔保,ESM繼而會發債集資,令救市火力達到5,000億歐元目標,意味其彈藥將取決於市場對ESM債券的反應。歐元區仍未對ESM直接注資銀行的條件達成協議,德國、芬蘭和荷蘭財長近日就提出ESM只會承擔日後發生的銀行問題,倘有關主張獲支持,料將尋求400億歐元打救當地銀行業的西班牙壓力將上升。至於昨日的歐元區財長會議,除西班牙問題成焦點外,還會就歐元區統一預算展開討論。英國首相卡梅倫會前提出,歐盟和歐元區應各有一套預算,需要互相支援的歐元國應承擔更多。歐盟國財長今日加入會議。另德國總理默克爾今日到訪希臘,向希臘表達支持之餘,亦暗暗施壓要求加大緊縮力度;西班牙首相拉霍伊和法國總統奧朗德明天會晤;歐盟峰會將於下周四至周五召開。

 

※ 參考資料:英皇金匯即發網站新聞 www.nm23.com

 

資料公佈

週五公佈的經濟資料

 

國 家

經濟資料名稱

月份

預測

數據

上次

澳 洲

ANZ互聯網職位廣告

9

N/F

-2.7%

-2.1%

ANZ報章職位廣告

9

N/F

-6.1%

-6.1%

中 國

HSBC服務業採購經理指數

9

N/F

54.3

52.0

瑞 士

失業率(經調整)

9

3.0%

2.9%

2.9%

德 國

貿易平衡

8

15.3B

18.3B

16.3BR

瑞 士

消費物價指數

9

0.3%

0.3%

0.0%

同上(年率)

9

-0.4%

-0.4%

-0.5%

歐元區

Sentix投資者信心指數

10

-20.8

-22.2

-23.2

德 國

工業生產

8

-0.8%

-0.5%

1.2%R

紐西蘭

NZIER 企業信心指數

Q3

N/F

+8%

-4%

英 國

BRC同店零售銷售(年率)

9

-1.0%

1.5%

-0.4%

RICS房價差值調查

9

-20

-15

-18R

日 本

流動賬(未經調整)

8

425.5B

454.7B

625.4B

澳 洲

NAB商業景氣指數

9

N/F

-3

0

NAB商業信心指數

9

N/F

0

-3

 

今日公佈的經濟資料

 

國 家

香港時間

經濟資料名稱

月 份

預測資料

上次數字

紐西蘭

05:00 AM

NZIER 企業信心指數

Q3

N/F

-4.0%

英 國

07:01AM

BRC同店零售銷售(年率)

9

-1.0%

-0.4%

RICS房價差值調查

9

-20

-19

日 本

07:50AM

流動賬 (未經調整)

8

425.5B

625.4B

澳 洲

08:30AM

NAB商業景氣指數

9

N/F

+1

NAB商業信心指數

9

N/F

-2

日 本

01:00PM

服務業景氣指數

9

N/F

43.6

法 國

02:45PM

財政預算(年度)

8

N/F

-85.5B

貿易平衡

8

N/F

-4.3B

意大利

04:30PM

國內生產總值(最後)

Q2

-0.7%

-0.7%

同上(年率)

Q2

-2.5%

-2.5%

英 國

04:30PM

貿易平衡

8

-8.5B

-7.15B

同上(對非歐盟)

8

-4.0B

-2.88B

工業生產

8

-0.5%

2.9%

同上(年率)

8

-1.1%

-0.8%

製造業生產

8

-0.6%

3.2%

同上(年率)

8

-0.6%

-0.5%

加拿大

08:15PM

房屋動工

9

210.0K

224.9K

美 國

10:00PM

就業趨勢調查指數

9

N/F

108.6

IBD消費情緒指數

10

N/F

51.8

 

今日將公佈的重要事項

 

英 國

標售公債

美 國

財政部標售320億美元3年期公債(10月10日凌晨一時正)

澳 洲

央行副總裁Lowe在澳新金融服務業協會(FINSIA)午餐會上發表演講(09:00AM)

日 本

央行公布近期經濟及金融發展月報(01:00PM)

東 京

國際貨幣基金(IMF)及世界銀行集團年度會議(至10月14日)

塞浦路斯

歐盟主席峰會(最後一日)

巴 黎

國際能源署(IEA)公布全球能源前景2012年特別報告「伊拉克能源行業的前景」

新德里

美國財政部長蓋特納訪問印度(至10月10日)

 

入市策略:

黃金價格下跌,主要是市場認為上周五美政府公佈的就業數字優於預期,因此聯準會再推量化寬鬆政策的機率更顯微乎其微,尤其是寬鬆貨幣政策推行初衷本就是為解決就業市場低迷問題。美國上周五勞工部公佈的失業率是自2009 年初以來首次跌至8% 以下,9 月新增職缺數為11.4 萬。估計短線金價將在1765至1785美元區間整固的機會相對較高,及後若破1798市將反覆上試1838,重要支持在1753。至於白銀方面,收每盎司34.37元。估計銀價短線將約於33.60至34.60美元區間反覆上落,及後可再上試35.90阻力,進一步穿位上望36.50,重要支持在33.80;投資者須關注美元匯率走勢,國際石油價格以及國際上重大政治,經濟事件將影響黃金走勢。市場瞬息萬變,宜須順勢而行,地緣政治因素亦將為金價帶來不穩定,市況將配合消息快速上落,及貴金屬的波幅甚廣,切勿盲目投資恐造成極大損失,宜設好止損及止賺位置。

 

今日建議     :      倫敦金於  1768-1789(波幅甚廣,建議價位只作參考,請量力而行)

                    港金於     16340–16550

                    支持位   1753/1761阻力位1798/1833

                       

入市策略一   :      在1771(美元)水平做多       ,止賺設在1779(美元) ,止損設在1767(美元)   

入市策略二   :      在1787(美元)水平做空,止賺設在1778(美元) ,止損設在1793(美元)       

               

貴金屬具有儲值的傳統角色,擔憂貨幣貶值及通貨膨脹,對其屬利多。

 

今日建議                :      白銀於33.60–34.60

                              支持位32.50/33.10  阻力位35.90 /36.80

(投資涉及風險,宜量力而為,不要過份進取,價格可升可跌)

 

英皇金融集團副總裁鄧小姐

 

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